Arbitraj Nedir, Döviz Arbitrajı Oranı, Arbitraj Hesaplama

Arbitraj Nedir, Döviz Arbitrajı Oranı, Arbitraj Hesaplama
Finansal Terimler - 10 ay önce

Arbitraj Nedir

Arbitraj, piyasalar arasındaki varlığın fiyatındaki bir farktan kar elde etmek için bir varlığın satın alınması ve satılmasıdır. Aynı veya benzer finansal araçların fiyat farklarından farklı piyasalarda veya farklı şekillerde yararlanılarak kazanç sağlayan bir ticarettir. Arbitraj, piyasa verimsizliklerinin bir sonucu olarak mevcuttur ve bu nedenle , tüm piyasalar mükemmel bir şekilde verimli olsaydı var olmazdı.

TEMEL ÇIKARIMLAR

  1. Arbitraj, bir menkul kıymet, para birimi veya emtianın farklı pazarlarda neredeyse aynı anda alınıp satıldığı bir ticaret türüdür.
  2. Arbitrajın amacı, farklı borsalarda sunulan aynı finansal araç için mevcut fiyat farkından yararlanmaktır.
  3. Arbitraj yalnızca Türkiye’de yasal değildir, aynı zamanda piyasa verimliliğini artırmaya yardımcı olduğu ve aynı zamanda ticaret için likidite sağladığı için piyasalar için yararlı kabul edilir.

Döviz Arbitrajı Oranı

Arbitraj, bir menkul kıymet bir piyasada satın alındığında ve aynı anda başka bir piyasada daha yüksek bir fiyattan satıldığında oluşur ve bu nedenle tüccar için risksiz kar olarak kabul edilir. Arbitraj, fiyatların uzun süreler boyunca gerçeğe uygun değerden önemli ölçüde sapmamasını sağlamak için bir mekanizma sağlar . Teknolojideki gelişmelerle birlikte, pazardaki fiyatlandırma hatalarından kar etmek son derece zor hale geldi. Birçok tüccar, benzer finansal enstrümanlardaki dalgalanmaları izlemek için bilgisayarlı ticaret sistemlerine sahiptir . Herhangi bir verimsiz fiyatlandırma kurulumuna genellikle hızlı bir şekilde müdahale edilir ve fırsat genellikle birkaç saniye içinde ortadan kaldırılır. Arbitraj, finans piyasasında gerekli bir güçtür.

Bu kavram ve farklı arbitraj türleri hakkında daha fazla bilgi edinmek için , Oranları Arbitrajla Ticaret Yapın.

Basit Bir Arbitraj Örneği

Basit bir arbitraj örneği olarak aşağıdakileri düşünün. X Şirketi’nin hisseleri New York Borsası’nda (NYSE) 20 dolardan işlem görürken, aynı anda Londra Borsası’nda (LSE) 20.05 dolardan işlem görüyor. Bir tüccar, NYSE’de hisseyi satın alabilir ve aynı hisseleri LSE’de hemen satabilir ve hisse başına 5 sent kar elde edebilir. Tüccar, NYSE’deki uzmanlar X Şirketinin hisselerinin envanterini bitirene kadar veya NYSE veya LSE’deki uzmanlar fırsatı ortadan kaldırmak için fiyatlarını ayarlayana kadar bu arbitrajı kullanmaya devam edebilir.

Arbitraj türleri, diğerleri arasında risk, perakende, dönüştürülebilir, negatif, istatistiksel ve üçgen içerir.

Karmaşık Bir Arbitraj Örneği

Bu, kullanımdaki en karmaşık arbitraj stratejisi olmasa da, bu üçgen arbitraj örneği yukarıdaki örnekten daha karmaşıktır. Gelen üçgen arbitraj nihayet ikinci bir ikinci bankada para başka, üçüncü bir bankada orijinaline üçüncü para geri dönüştürür ki bir tüccar, bir bankada dönüştürür başka bir para birimi dönüştürür. Aynı banka, tüm döviz kurlarının uyumlu olmasını sağlayacak bilgi etkinliğine sahip olacak ve bu strateji için farklı finansal kurumların kullanılmasını gerektirecektir.

Örneğin, 2 milyon dolarla başladığınızı varsayalım. Üç farklı kurumda aşağıdaki döviz kurlarının hemen kullanılabilir olduğunu görüyorsunuz:

  • Kurum 1: Euro / USD = 0.894
  • Kurum 2: Euro / İngiliz sterlini = 1.276
  • Kurum 3: USD / İngiliz sterlini = 1.432

İlk olarak, 2 milyon doları 0,894 oranında avroya çevirerek size 1,788,000 avro verirsiniz. Daha sonra, 1.788.000 Euro’yu alır ve 1.276 kurundan pound’a çevirirsiniz ve size 1.401.254 pound verirsiniz. Daha sonra, poundları alır ve onları 1,432 oranında ABD dolarına dönüştürür ve size 2,006,596 ABD doları verirsiniz. Toplam risksiz arbitraj karınız 6,596 dolar olacaktır.

İşlem Maliyetlerine Dikkat Edin

Arbitraj fırsatlarını düşünürken, işlem maliyetlerini karışıma dahil etmek önemlidir , çünkü maliyetler engelleyici derecede yüksekse, bu işlemlerden elde edilen kazançları etkisiz hale getirmekle tehdit edebilirler. Örnek olay: Yukarıda belirtilen senaryoda, hisse başına işlem ücreti 0,89 ABD Dolarını aşarsa, toplam arbitraj getirisi bu karları geçersiz kılar.

Tüm piyasalar mükemmel bir şekilde verimli olsaydı ve döviz varlığı sona ererse, artık herhangi bir arbitraj fırsatı olmayacaktı. Ancak piyasalar nadiren mükemmeldir ve bu da arbitraj tüccarlarına fiyat tutarsızlıklarından yararlanmak için zengin fırsatlar sunar.

@GenelPara
GenelPara olarak canlı döviz kurları, anlık altın fiyatları, hisse yorumları, kripto para piyasasını, bankacılık işlemlerini, ekonomi ve finans'a ait daha birçok farklı içerikleri siz değerli takipçilerimiz için paylaşıyoruz. Merak ettiğiniz konuları yorum kısmından yazarak bize sorabilirsiniz veya iletişim sayfasından bizlere ulaşabilirsiniz.
YORUMLAR
Profil Resmi
Yorum yaparak GenelPara'ya ait Temel Kurallar ve Gizlilik Politikası metinlerini kabul etmiş olursunuz.

    İlk yorum yapan siz olun.

    GenelPara Reklam engelleyici kullandığınızı görüyoruz. Her yıl ÜCRETSİZ olarak yüksek kaliteli içeriğe, grafiklere ve piyasa fiyatlarına ulaşabilmeniz için milyonlarca dolar harcıyoruz. Bu, sitemizde bulunan reklamlar sayesinde gerçekleşmektedir. GenelPara.com’u kullanmaya devam etmek için lütfen bu alan adını reklam engelleyicisine ekleyin. Engelleyiciyi Kapattım!